Unter Tethers frühen Käufern: Firmen, die später in Straffälle gerieten

Die Dokumentation

Tether, der Herausgeber des Stablecoins USDT, hat US-Abgeordneten versichert, seine Kunden ebenso sorgfältig zu prüfen wie etablierte Banken. Eine am 31. August 2026 veröffentlichte Recherche des Internationalen Konsortiums investigativer Journalisten (ICIJ) aus der Reihe Coin Laundry legt nahe, dass mehrere frühe Direktkäufer des Unternehmens später in Sanktionsverfahren, Strafanklagen oder Bußgeldverfahren auftauchten.

Das ICIJ stützt sich auf Tether-Dokumente, die ihm vorliegen, darunter eine Verkaufsliste mit Käufern aus den Jahren 2019 und 2020. In diesem Zeitraum wuchs die umlaufende USDT-Menge von weniger als 2 Milliarden auf über 20 Milliarden Dollar. Da die Unterlagen keine Wallet-Adressen enthalten, glich das ICIJ Dutzende Verkäufe mit öffentlichen Blockchain-Daten ab.

Zwei Hongkonger Briefkastenfirmen und Nordkorea

Die gewichtigste Verbindung führt zu Cheng Hung Man, einem in Hongkong ansässigen außerbörslichen Kryptohändler. Laut ICIJ kaufte Lucky DC Trade Pty Limited 2020 direkt bei Tether USDT für fast 47 Millionen Dollar, Tomorrow Good Limited 2019 für mehr als 66 Millionen Dollar.

Das Multilaterale Sanktionsüberwachungsteam (MSMT), das elf Staaten gründeten, nachdem Russland die Verlängerung des UN-Expertengremiums zu Nordkorea per Veto blockiert hatte, hält in seinem Bericht vom Oktober 2025 fest, Cheng habe seine Verbindungen zu beiden Firmen genutzt, um für nordkoreanische Cyberakteure „Bankdienstleistungen zu erhalten und Kryptoerlöse zu waschen“. Im April 2023 wurde in Washington eine Bundesanklage gegen Cheng, einen Vertreter einer nordkoreanischen Bank und einen chinesischen Händler entsiegelt; das US-Finanzministerium belegte alle drei mit Sanktionen. Laut Finanzministerium nutzte Cheng Scheinfirmen, um nordkoreanischen Akteuren Zugang zum US-Finanzsystem zu verschaffen. Das ICIJ ergänzt, dass Tomorrow Good 2024 in einer Anklage gegen Mitglieder des Sinaloa-Kartells genannt wurde.

Weitere frühe Kunden

Das ICIJ führt weitere Käufer auf, deren Namen später in Verfahren auftauchten. Der Russe Nikita Krasnov, der 2020 für rund 1,16 Millionen Dollar kaufte, wurde 2024 von US-Behörden wegen eines Systems zur Sanktionsumgehung für russische Eliten sanktioniert. Ianis Antropenko, 2024 wegen Ransomware-Delikten auf Bundesebene angeklagt, bekannte sich Anfang 2026 schuldig und willigte ein, 1,4 Millionen Dollar in USDT und anderen Kryptowerten einziehen zu lassen. Alameda Research, die mit FTX verbundene Handelsfirma, kaufte in 17 Monaten mehr als 4,1 Milliarden USDT; FTX-Gründer Sam Bankman-Fried verbüßt eine 25-jährige Haftstrafe.

Zhao Dong, der 2020 binnen acht Tagen für rund 1,5 Millionen Dollar kaufte, wurde später in China wegen Geldwäsche verurteilt. AP Capital Investment, Käufer von 23,7 Millionen Dollar, wurde in einem vietnamesischen Strafverfahren genannt; laut ihrem Anwalt wurde das Verfahren gegen die Firma mangels Beweisen ausgesetzt. Nexo Capital willigte 2023 ein, 45 Millionen Dollar an US-Aufsichtsbehörden zu zahlen, und erklärt, dies habe mit den Tether-Käufen nichts zu tun.

Die Stellungnahmen

Tether reagierte nicht auf die Bitte des ICIJ um Stellungnahme zu diesem Bericht. Das Unternehmen erklärt, seine Direktkunden einer strengen Prüfung zu unterziehen, und teilte dem ICIJ zuvor mit: „Tether unterstützt Strafverfolgungsbehörden seit Langem freiwillig bei Ermittlungen zu illegalen Aktivitäten.“ Der MSMT-Bericht vermerkt, dass Tether USDT-Guthaben einfrieren kann und mit Strafverfolgern zusammenarbeitet, um Transaktionen einzufrieren, die gegen UN-Sanktionen verstoßen. Krasnov war laut ICIJ nicht zu erreichen.

Offene Fragen

Welche Prüfungen führte Tether bei diesen Käufern zum Zeitpunkt des jeweiligen Verkaufs durch, und lösten spätere Erkenntnisse eine Überprüfung aus? Wurden die bei Tether gekauften USDT für das Verhalten genutzt, das Behörden später beschrieben, oder standen die Käufe damit in keinem Zusammenhang? Und wie viele der Käufer, die das ICIJ nicht mit Blockchain-Daten abgleichen konnte, werfen ähnliche Fragen auf?

Die meisten hier beschriebenen Verfahren liegen zeitlich nach den Käufen, und keine der zitierten Behörden wirft Tether bei diesen Verkäufen Fehlverhalten vor. Einige Verfahren endeten mit Vergleichen oder Schuldbekenntnissen, andere laufen noch oder sind abgeschlossen. Die Darstellung beruht auf der Recherche des ICIJ und den unten aufgeführten amtlichen Dokumenten.

Auf Grundlage von Berichten von: ICIJ · Coin Laundry · 31. August 2026; Multilaterales Sanktionsüberwachungsteam (MSMT) · Bericht MSMT/2025/2 zu Cyber- und IT-Arbeiter-Aktivitäten Nordkoreas · 22. Oktober 2025; US-Außenministerium · Pressemitteilung zum MSMT-Bericht · 12. Januar 2026; US-Bundesstaatsanwaltschaft für den District of Columbia · Anklagen gegen Sim Hyon Sop, Wu Huihui und Cheng Hung Man · 24. April 2023; US-Finanzministerium · OFAC-Sanktionen gegen Sim Hyon Sop, Wu Huihui und Cheng Hung Man · 24. April 2023.